Кубышка | Евгений Марченко

Шок-прогноз или просто пиар от Совкомбанка?

Есть такая инвестиционная компания Saxo Bank. Славится она высокими комиссиями и шокирующими прогнозами на следующий год. Каждый год компания выпускает прогнозы «аля нефть по $250» и т.п.

Похоже наш Совкомбанк тоже решил креативно подойти к вопросу прогнозов на 2024 год.

Совкомбанк сделал следующие негативные предсказания:

▪️ЦБ может поднять ключевую ставку до 25%, а инфляция — ускориться до 15%.
▪️Обвал нефти до 40 долларов за баррель может произойти в случае развала картеля ОПЕК+.
▪️Курс доллара может подняться до 200 рублей на фоне сохранения геополитических рисков и возможных послаблений в требованиях по продаже валютной выручки экспортерами после выборов.
▪️Международных облигаций в юанях не будет из-за высоких ставок и ограниченного спроса.
▪️Также не будет IPO из-за жесткой монетарной политики Банка России.
▪️Компании, которым не удастся получить льготное финансирование от государства, окажутся на грани дефолта.

Что думаете? Реально сбыться чему-то? Или просто пиар? Обсудим?

Что будет с долларами если Мосбиржа и НКЦ попадут под санкции?

Думаю сейчас многих волнует этот вопрос. И Мосбиржа подготовила сценарий на случай введения против нее американских санкций. Если это произойдет, официальные курсы валют можно будет определять и на основании внебиржевых сделок.

На самом деле все это выглядит легко только в теории. На практике же это будет трудно реализовывать, учитывая что формование курса будет проводиться в разных местах и многих он не будет устраивать.

А значит курсов будет два. «Рисованный» то что будет определяться Мосбиржей и ЦБ и реальный у обменных пунктов. Спред может быть очень большим.

Выиграют те, кто держит валюту в наличной форме. Опять же если это целевые деньги. Стоит учитывать все эти риски.

Что думаете, друзья?

ЦБ фиксирует активизацию биржевой торговли на инсайде

Банк России отмечает рост случаев неправомерного использования инсайдерской информации и манипулирования рынком. Регулятор зафиксировал ряд недобросовестных сделок, которые совершались по предварительному соглашению, что приводило к существенным отклонениям биржевых котировок.

Инсайдерская торговля - так ли все хорошо там?

Практически все голливудские фильмы о финансах и финансистах связаны с инсайдерской торговлей. Главный герой совершает преступление, а регулирующие органы его ловят. Отличный пример этого мы можем наблюдать в сериале «Миллиарды».

Благодаря фильмам и сериалам считается что инсайдерская торговля может сделать человека богатым в один миг, что является мечтой любого инвестора – быстро достичь богатства! Но давайте разбираться во всем по порядку, так ли это на самом деле.

Что такое инсайдерская торговля?

Инсайдерская торговля - это сделки, заключенные лицами, имеющими доступ к конфиденциальной информации, на основе этих данных.

Большинство инвесторов принимают решение о сделки, на основаниях различных видах анализа - фундаментального, технического или пальцем в небо. Инсайдеры же владеют такой информацией, которая недоступна другим участникам рынка, но может оказать существенное влияние на стоимость ценных бумаг.

К инсайду может относиться информация о грядущей смене руководства, новой стратегии компании, подготовке к выпуску инновационного продукта, внедрении прорывной технологии, финансовых результатах, готовящейся сделке слияния или поглощения и так далее.

Инсайдерская торговля запрещена законодательством и считается преступлением.

Возможно вы обращали внимание, когда открывали брокерский счета, брокеры спрашивают в какой организации вы работаете и к каким активам у вас есть инсайдерская информация. Это как раз делается для того, чтобы исключить конфликт интересов и возможность получить инсайдерскую информацию.

Истории инсайдеров

Марта Стюарт

В июне 2003 года SEC обвинила Марту Стюарт и Питера Бакановича в совершении мошенничества с ценными бумагами путем участия в незаконной инсайдерской торговле. Они продали акции биофармацевтической компании ImClone Systems в декабре 2001 года. В то время компания переживала не лучшие времена и у нее имелись огромные проблемы, о которых еще никто не знал, кроме сотрудников компании.

Марта и Питер получив эту информацию и захотели избежать убытков. Они продали акции и избежали падения. Они могли потерять 47 тыс.$, однако спустя 3 года их поймали. В итоге они были оштрафованы на 137 тыс.$, вернули сумму нанесенных убытков и заплатили пошлины в районе 58 тыс.$, а также им запретили в течении 5 лет занимать различные должности в определенных компаниях.

Семейство Чжобинь

4 мая 2020 года Комиссия по ценным бумагам и биржам обвинила мужа и жену Чжобинь в многомиллионной схеме инсайдерской торговли ценными бумагами Sagent Pharmaceuticals, Inc. Согласно жалобе SEC, поданной в федеральный окружной суд Калифорнии, Хун и Цзян получили прибыль в размере около 8,5 млн долларов, торгуя ценными бумагами в июле 2016 года в США.

Инсайдерская торговля в России и мире

За рубежом на развитых рынка с инсайдерами активно борются регулирующие органы. Однако несмотря на все принимаемые меры, победить инсайдерскую торговлю не удается. Более того, аналитики Комиссии по ценным бумагам США считают, что около 30% всех сделок на бирже инсайдерские.

У нас же ситуация обстоит гораздо хуже. Российский фондовый рынок пока только развивается по сравнению с Европой и США. В силу возраста там более обширная практика по выявлению и борьбе с инсайдерской торговлей.

Во многом из-за этого есть существенные отличия в той схеме, которую регулирующие органы считают преступной, и в том, кого считают инсайдером, поэтому у нас этих сделок гораздо больше.

В общем друзья, мой вывод такой. Существуют масса стратегий, с помощью которых можно честным путем иметь доходность 10-15% годовых. И если делать все правильно, то сила сложного процента кратно увеличит ваш капитал. И никакой инсайдерской торговли.

Всем честных инвестиций!

Быки в долларе пока побеждают

А все заметили, как рубль стремительно ослаб с уровней 88 руб. за доллар? Уже 93 и на мой взгляд в этом движении это не предел. Цель 94 и даже 95 руб. за доллар.

Причины:

- отсутствие спроса на рубль из-за окончания налогового периода

- падение цен на нефть

- декабрь традиционно «плохой» месяц для рубля из-за высокого спроса на валюту

А что же остается в защиту рубля и когда ждать укрепления?

На мой взгляд единственной поддержкой для рубля остается: высокая ставка ЦБ и обязательная продажа валютной выручки экспортерами.

В декабре я не жду серьезных движений под уровень 90 руб. На мой взгляд курс будет колебаться в диапазоне 91-95 руб. за доллар.

Кто не успел купить ниже 90 руб. за доллар. Еще будет время. Только не забудьте «выйти из засады» 😉

Стоит ли ждать более высоких процентных ставок по банковским вкладам?

На середину ноября средняя ставка по вкладам в крупных банках составила 13,64%. А в целом можно найти вклады и под 15%. 15 декабря ЦБ скорей всего повысит ставку до 16%. А некоторые аналитики говорят и про 17%. И если это случится, то мы увидим депозиты в банках под 16% и выше. А учитывая праздники и Новый год, то к этим цифрам можно смело прибавить еще 0,2-0,4% бонусом.

Поэтому для тех кто "ловит" интересные предложения стоит быть наготове, после 15 декабря будут интересные предложения от банков.

Я кстати нацелился на облигации с купоном 18%. Легко увидим эти цифры если ставку поднимут даже до 16%.

Что думаете, друзья, увидим мы вклады под 16-17%?

🤷🏻‍♂️ КТО КОГО?

Друзья, лично я придаю большое значение своему окружению. Вы уже достаточно хорошо знаете разницу между негативщиками, скептиками, токсичными людьми и вдохновляющим поддерживающим окружением. Но проверили ли вы, какие люди вас окружают?
⠀
Мы постоянно находимся под влиянием тех, кто нас окружает. В начале жизни мы не властны выбирать свое окружение. У нас практически ❌ нет выбора того, где, когда и с кем мы хотим находиться и проводить свое время. За нас уже все решено. Жизненные контексты, в которые мы погружаемся, внушают нам правила поведения и взаимодействия, ценности, отвечают на вопрос «что хорошо, а что плохо».
⠀
То, какой будет ваша жизнь, зависит от того, какие люди в вашем окружении. Именно потому нужна смелость, чтобы прервать отношения со всеми, кто затягивает вас в свой негатив. Если после общения с человеком, вы чувствуете себя как выжатый лимон 😥 и начинаете сомневаться в собственных успехах, перестаньте общаться с такими людьми.
⠀
Сведите к минимуму контакты, даже если это друзья. Слишком радикально? Да, но необходимо.
⠀
Вас должны окружать люди, ⚡️ заряжающие энергией, идеями и жаждой действовать. Такие люди счастливы сами и готовы поделиться счастьем со всем миром. Если с вами рядом таких людей мало, ищите, знакомьтесь, расширяйте сферу общения.
⠀
👉🏻Ваша жизнь – это отражение жизни вашего окружения. Какую жизнь вы хотите прожить?
⠀
❓Как считаете, кто кого создает: окружение нас или мы его?

👍 - окружение нас
🔥 - мы создаем окружение

Какими брокерами РФ я пользуюсь и почему?

Альфа Инвестиции. Пользуюсь давно. Сейчас у меня там основный портфель по облигациям, часть портфеля акции РФ и ИИС. Тариф 0,04%. Плохого ничего сказать не могу. Терминал иногда тормозит, но в целом не часто. Иногда не бывает каких то облигаций на первичке. Пишу в чат и тизер добавляют через пару часов.

БКС. Этим брокером сейчас активно пользуюсь в части администратора 2х стратегий автоследования. Одна стратегия на акциях РФ без хеджа. Вторая с хеджем под разные цели. Плюс БКС сейчас использую для покупки валюты и дальше отправки на инвестиции. БКС как брокер мне нравится. Какие то вопросы конечно решаются долго. Но это нужно не часто. Комиссия у меня 0,03%.

Тинькофф. Брокер у меня открыт давно, но почти не пользовался. Но потом туда перевели заблокированные фонды FinEx. Поэтому пока использую пассивно. На Тинькофф тоже веду 2 стратегии автоследования.

Атон и Альфа Капитал. Эти 2 брокера у меня под евробонды и структурные ноты. Плюс в Атон два управляемых фонда на акции РФ и акции США.

Долго работал с ВТБ - но потом закрыл счет.

Если спросите какого бы брокера выделил, если вот прям одного. То сейчас бы выбрал БКС, учитывая что брокер закрывает все мои потребности в инвестициях. Но мне удобнее когда брокеров несколько.

А у вас какой личный ТОП?

📊Прогнозы Минэкономразвития: будет ли легче в следующем году?

В дополнение к вчерашнему посту про последнюю статистику хочу поделиться ещё одной интересной сводкой:

Минэкономразвития РФ прогнозирует (прогноз от сентября) рост реальных располагаемых доходов населения РФ в 2023 году на уровне 4,3%, в 2024-2026 гг. - рост на 2,6-2,7% в год.

Звучит вроде бы даже неплохо, но это пока не посмотришь на реальную инфляцию. Среди прогнозов различных экспертов часто звучит мысль, что нас ждёт средний рост цен на ключевые продукты и товары в районе 15-20%.

💁‍♂️ Я склонен предполагать, что эти ожидания сбудутся, и мы будем наблюдать уже ставшую привычной картину — рост доходов не спасает от роста цен.

⚖️ В таких условиях остаётся только одно из двух: или затянуть пояса потуже и попытаться переждать, или начать что-то делать со своими финансами.

Не знаю как вам, а мне первый вариант претит) Что бы не происходило с экономикой важно сохранять достигнутый уровень жизни. Иначе какой во всём смысл?

💪 И тут опять-таки без финансового планирования никуда. Или вы управляете деньгами, или обстоятельства загоняют вас в условия, где выжить очень трудно.

Итак. Мы завершили первый этап подготовки финансового плана — анализ. Теперь мы можем перейти ко второй части — непосредственно процессам анализа и планирования.

Если вам эта тема нравится и вы хотите, чтобы я рассказал про второй этап, кидайте 🔥.

⚫️ Дайджест самых главных новостей недели, которые вы могли пропустить

🔻Ozon изучает возможность создания собственных инвестиционных продуктов

🔻Cosmos Hub проголосовал за уменьшение инфляции монеты ATOM

Максимальная инфляция ATOM, связанная с эмиссией, будет снижена с 14% до 10%, а годовая процентная ставка по стейкингу снизится с 19% до 13,4%.

🔻Брокеры «Финам» и БКС предупредили о задержке запуска ИИС-3

🔻В индекс Мосбиржи в декабре будут включены акции «Совкомфлота» и «Самолета»

В новую базу расчета индекса Мосбиржи и индекса РТС с 22 декабря войдут обыкновенные акции «Совкомфлота», группы компаний (ГК) «Самолет», «Мосэнерго», а также привилегированные акции «Мечела».

🔻Законопроект о реформе системы присвоения квалификации инвесторов внесен в Госдуму

Получить статус квала можно будет при сочетании требований по опыту работы и совершения сделок с образованием. Кроме того, документ предполагает возможность комбинирования имущественного критерия с дополнительным подтверждением наличия знаний. В этом случае инвестор будет признаваться квалом только в отношении финансового инструмента, по которому его знания подтверждены.

🔻Путин подписал закон об увеличении МРОТ на следующий год до 19.242 рублей в месяц

Подписан и официально опубликован федеральный закон от 27.11.2023 №548-ФЗ, которым устанавливается МРОТ на 2024 год. Показатель будет равен 19 242 рублей в месяц с 1 января 2024 года, что дает повышение примерно на 18,5% относительно текущей величины (в этом году МРОТ равен 16 242 рубля).

🔻СПБ биржа уже больше не принимает заявки по бумагам с ценой в долларах, евро и юанях

СПБ биржа с 27 ноября установила запрет на подачу заявок по ценным бумагам с ценой и расчетах в долларах США, евро, гонконгских долларах и юанях, говорится в сообщении торговой площадки. Речь идет о режиме переговорных сделок, режимах торгов адресного и безадресного репо с Центральным контрагентом.

Торги иностранными акциями в обычном режиме торгов на бирже не проходят со 2 ноября 2023 года, когда в отношении биржи были введены санкции США. Сейчас сделки на бирже можно совершать только с некоторыми российскими ценными бумагами, включая акции самой СПБ биржи.

🔻Путин учредил для аспирантов президентскую стипендию

Президент РФ Владимир Путин подписал указ, согласно которому аспиранты и адъюнкты, проводящие научные исследования в рамках реализации приоритетов научно-технологического развития России, будут получать стипендию в размере 75 тысяч рублей.

🔻СПБ-биржа согласовала механизм распределения не подпавших под ограничения денежных средств

Более подробном о механизме здесь.

🔻Тинькофф выпустил бессрочные замещающие облигации на 146 млн $

Всего было размещено более 146 тысяч облигаций. Номинальная стоимость одной ценной бумаги составляет одну тысячу долларов. Доля фактически размещенных бондов от общего количества бумаг выпуска, подлежавших размещению, составила 48,74%. Условия выпуска предусматривают возможность досрочного погашения по решению эмитента.

🔻Курс стейблкоина USTC от Terra Classic вырос на 175% с начала года

Как думаете, восстановится до 1$ или это очередная ловушка в стиле LUNA?

🔻Softline объявила о начале SPO на Мосбирже

Заявки на участие в SPO будут приниматься с 29 ноября по 6 декабря включительно, ценовой диапазон определен как ₽140–149,84 за бумагу, говорится на сайте компании. SPO получит право дополнительно приобрести еще десять акций по цене SPO в расчете на каждые 40 акций, купленных в рамках сделки.

🔻Skyeng планирует IPO на Московской бирже в 2024 году

🔻«ЭсЭфАй» выплатит дивиденды за 9 месяцев в размере 39,42 рублей на 1 акцию

🔻«Финам» приостановит внебиржевые торги замороженными бумагами с СПБ Биржи

Речь идет о той части иностранных бумаг, которые были заблокированы в мае 2022 года. Тогда по решению Банка России СПБ Биржа остановила сделки с частью иностранных ценных бумаг, которые обращаются в США и связаны с инфраструктурой Национального расчетного депозитария (НРД). В список акций на блокировку вошли такие активы, как Amazon, Alphabet, Alibaba, NVIDIA, Twitter и Netflix.

👍 - если было полезно и интересно