🔥6-й ежегодный отчет от Electric Capital о состоянии сферы криптовалют

Очень содержательный ➡️тред подготовили ребята из Electric Capital. Постараюсь донести до моего верного и много уважаемого читателя основные аспекты. Курсивом в цитате буду добавлять свои комментарии.

1️⃣Криптовалюта стала глобальной. Импульс разработки сместился за пределы Северной Америки. Азия сейчас является континентом №1 по доле разработчиков. 1 из 3 крипто разработчиков живет в Азии.

В 2024 году Индия привлекла больше всего новых крипторазработчиков. 17% новых крипторазработчиков из Индии.

Европа – это №2. Северная Америка упала с №1 до №3 с 2015 года.

Ранее доводил до вас статистику, что на ЕС сегодня приходится доля 5,5% от всех криптонов.

2️⃣Ethereum — это экосистема №1 по доле разработчиков на всех ведущих континентах.

Не делать ставку сегодня на экосистему эфира в своих сумках - ошибка с высокой долей вероятности.

В 2024 году TVL DeFi вырос на 89%. Ethereum TVL доминирует и в 7 раз больше, чем следующая по величине цепочка. Большая часть TVL всегда жила на Ethereum.

Solana - это №2. Но по последней динамике стала экосистемой №1 по приросту новых ежемесячных разработчиков в июле 2024 года (влияние мемов судя по всему).

TVL, не относящийся к Ethereum, вырос с 3% до 36% за 3 года. Самый большой скачок доли TVL произошел как раз в Solana.

Polygon является №3 в Азии и Южной Америке.

Polkadot является №3 в Европе. Base является №3 в Северной Америке.
Internet Computer является №3 в Африке.

3️⃣Экосистема Ethereum сохраняет свое лидерство в области инноваций в коде — через L2. 65% инноваций приходится на основную сеть и ETH L2.

Более половины разработчиков Ethereum сейчас работают над Eth L2 — по сравнению с 25% в 2022 году.

L2 себя еще покажут. Не выпрыгивайте раньше времени!

В настоящее время на Base приходится 25% всей исходной логики кода в EVM — это больше, чем в любой крупной цепочке EVM.

4️⃣Кол-во устоявшихся биткоин-разработчиков (работающих 2+ года) неуклонно растет. Это самый высокий показатель — 672 активных разработчика биткоина в месяц.

5️⃣Более 2 000 активных разработчиков ежемесячно работают над экосистемами ZK. 823 активных разработчика в месяц работают полный рабочий день, посвящая 10+ дней в месяц.

Адекватно иметь в сумках хотя бы одного представителя ZK нарратива. Не отыгранный старый мусор!

6️⃣Объем DEX почти удвоился в 2024 году до $209B в месяц!

Эфириум имеет наибольший объем — более чем в 2 раза больше, чем следующая по величине цепочка по объему DEX. Основная сеть Ethereum и ее L2 в совокупности урегулировали объем транзакций DEX в размере 931 млрд долларов.

Solana больше всего зафиксировалась в 2024 году на уровне $574 млрд.

Токены DEX-ов отличный вариант в сумки. Uniswap сильнейший US актив и представитель эфириум сети. В противовес Jupiter на Solana. Дексы будут набирать обороты. CEX стремительно теряют долю рынка. Смотря на биржевые токены или на токены DEX-ов для покупки, преимущество у последних!

7️⃣Топ-10 самых быстрорастущих экосистем по общему количеству разработчиков, по сравнению Q3 2023 и Q4 2024, выглядит так:
Eigenlayer, Aptos, Solana, Internet Computer, Base, Aztec, Stacks, TON, Stellar, Sui.

Не иметь в сумках ни одного токена указанных проектов, наверно, не самое правильное решение. Несмотря на FUD, Eigenlayer очень сильный проект, родивший LRT сектор. Лично я набрал 6 декабря по 3.7$. По Aptos вы также в курсе.

8️⃣Во всех цепочках с высокой активностью NFT (Bitcoin, Ethereum, Polygon, Solana, Zora, Base) развертывание NFT выросло более чем в 3 раза по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. 87% новых развертываний происходят на
Base и Zora.

Торговля NFT остается важным примитивом и диверсифицировалась от OpenSea до Magic Eden и Tensor.

Зацепить нарратив NFT можно путем покупки не конкретного джипега, а токена NFT-маркетплейса. Например, сегодня FDV Blur почти в 4 раза ниже новенького Magic Eden. Возможно это недооценка. Либо посмотреть на инфраструктуру для NFT в лице FLOW, который все еще валяется в накоплении.

Chat | Youtube | Twitter | ADS I Proxy | Tangem