💬 Алексей Волков,
директор по маркетингу Национального бюро кредитных историй (НБКИ):
▪️Нет, пока мы этого (признаков оживления розничного кредитования после снижения ключевой ставки – прим.) не видим. По крайней мере, значимых признаков. Статистика НБКИ показывает, что в 2026 году выдача кредитов стабилизировалась на определенном, довольно низком уровне. Далеком от уровня первой половины 2024 года, то есть до мероприятий регулятора по охлаждению кредитного рынка.
▪️Что касается кредитных ставок, то их нынешнего сокращения пока недостаточно для возвращения на рынок заемщиков высокого кредитного качества, которые в 2024–2026 годах предпочитают сберегательную, а не кредитную модель финансового поведения.
▪️При этом если спрос на кредиты, действительно, зависит прежде всего от высоких ставок, то на силу аппетита банков к риску, помимо прочего, влияет ужесточение макропруденциальных лимитов в отношении показателя долговой нагрузки (ПДН). Речь прежде всего идет об ограничении кредитования граждан с высоким ПДН (более 50%). Поэтому сочетание этих факторов (низкие спрос и аппетит банков к риску) в настоящее время не позволяет говорить о начале полноценного восстановления розничного кредитования.
▪️Качество входящего потока заявителей хоть и улучшается, но довольно медленно. Отмечу здесь важную тенденцию – банки усиливают конкуренцию в борьбе за граждан с высоким уровнем кредитоспособности (по шкале Персонального кредитного рейтинга (ПКР) – более 750 из 1000 возможных баллов).
▪️Если сравнивать выдачу кредитов с 2025 годом, то формально розничное кредитование в этом году растет. Однако это лишь так называемый эффект низкой базы. Не будем забывать, что на вторую половину 2024–2025 годов пришелся обвал розничного кредитования, когда выдача кредитов упала в 2–2,5 раза. Поэтому сейчас темпы кредитования несколько выше, чем годом ранее, но по-прежнему в 1,5–2 раза ниже, чем в первой половине 2024 года. А это очень много.
▪️По данным НБКИ, доля отказов по ипотечным заявкам в июле 2026 года составила около 60%, увеличившись за последний год на 10,6 п.п. Это, действительно, много. Но этот показатель держится на уровне 50–60% весь последний год (кроме января 2026 года, когда его значение достигало почти 63%). Вместе с тем у граждан с высоким уровнем кредитоспособности и ПКР (более 750 баллов) доля отказов по ипотечным заявкам в настоящее время находится на более приемлемом уровне – 44%. Как уже говорил выше, конкуренция между банками за таких качественных заемщиков постоянно растет.
▪️В целом банки сохраняют достаточно низкий аппетит к риску, в том числе и в сегменте ипотеки. Что опять же связано с жесткой денежно-кредитной политикой, включающей в числе прочего серьезные ограничения по кредитованию граждан с высокой долговой нагрузкой. Наличие этих ограничений заставляет банки повышать требования к качеству кредитных историй будущих заемщиков.
#кредиты #ипотека
@rusipoteka
📲 Ипотечный чат в MAX
директор по маркетингу Национального бюро кредитных историй (НБКИ):
▪️Нет, пока мы этого (признаков оживления розничного кредитования после снижения ключевой ставки – прим.) не видим. По крайней мере, значимых признаков. Статистика НБКИ показывает, что в 2026 году выдача кредитов стабилизировалась на определенном, довольно низком уровне. Далеком от уровня первой половины 2024 года, то есть до мероприятий регулятора по охлаждению кредитного рынка.
▪️Что касается кредитных ставок, то их нынешнего сокращения пока недостаточно для возвращения на рынок заемщиков высокого кредитного качества, которые в 2024–2026 годах предпочитают сберегательную, а не кредитную модель финансового поведения.
▪️При этом если спрос на кредиты, действительно, зависит прежде всего от высоких ставок, то на силу аппетита банков к риску, помимо прочего, влияет ужесточение макропруденциальных лимитов в отношении показателя долговой нагрузки (ПДН). Речь прежде всего идет об ограничении кредитования граждан с высоким ПДН (более 50%). Поэтому сочетание этих факторов (низкие спрос и аппетит банков к риску) в настоящее время не позволяет говорить о начале полноценного восстановления розничного кредитования.
▪️Качество входящего потока заявителей хоть и улучшается, но довольно медленно. Отмечу здесь важную тенденцию – банки усиливают конкуренцию в борьбе за граждан с высоким уровнем кредитоспособности (по шкале Персонального кредитного рейтинга (ПКР) – более 750 из 1000 возможных баллов).
▪️Если сравнивать выдачу кредитов с 2025 годом, то формально розничное кредитование в этом году растет. Однако это лишь так называемый эффект низкой базы. Не будем забывать, что на вторую половину 2024–2025 годов пришелся обвал розничного кредитования, когда выдача кредитов упала в 2–2,5 раза. Поэтому сейчас темпы кредитования несколько выше, чем годом ранее, но по-прежнему в 1,5–2 раза ниже, чем в первой половине 2024 года. А это очень много.
▪️По данным НБКИ, доля отказов по ипотечным заявкам в июле 2026 года составила около 60%, увеличившись за последний год на 10,6 п.п. Это, действительно, много. Но этот показатель держится на уровне 50–60% весь последний год (кроме января 2026 года, когда его значение достигало почти 63%). Вместе с тем у граждан с высоким уровнем кредитоспособности и ПКР (более 750 баллов) доля отказов по ипотечным заявкам в настоящее время находится на более приемлемом уровне – 44%. Как уже говорил выше, конкуренция между банками за таких качественных заемщиков постоянно растет.
▪️В целом банки сохраняют достаточно низкий аппетит к риску, в том числе и в сегменте ипотеки. Что опять же связано с жесткой денежно-кредитной политикой, включающей в числе прочего серьезные ограничения по кредитованию граждан с высокой долговой нагрузкой. Наличие этих ограничений заставляет банки повышать требования к качеству кредитных историй будущих заемщиков.
#кредиты #ипотека
@rusipoteka
📲 Ипотечный чат в MAX