6/9 How to DeFI - кратчайшая выжимка - full
Глава 8. Децентрализованные деривативы
"Дериватив – это контракт, стоимость которого производна от базового актива, такого как акции, товары, валюты, индексы, облигации или процентные ставки. Существуют различные типы деривативов, такие как фьючерсы, опционы и свопы."
Грубо говоря, это фантики, которые соответствуют цене искомого актива. Допустим, вы верите, что цена пшеницы пойдёт вверх, но возможности физически хранить у себя всё это зерно и т.д. у вас нет, поэтому вы покупаете фьючерсы на пшеницу.
На рынке DeFi широко распространены деривативы на обычные криптовалюты и не только. Этими штуками занимаются такие конторы, как Synthetix и bZx.
Synthetix
Synthetix состоит из:
1. Синтов (Synths) - синтетических активов.
2. Биржи Synthetix.Exchange.
Синты - это те самые фантики, которые соответствуют цене актива. Есть два типа синтов:
1. Нормальные синты - равны цене актива, можно сравнить с лонговой позицией.
2. Инверсные синты - отрицательно коррелируют с ценой актива, можно сравнить с шортовой позицией.
Пример - sXAU, синт на золото, который позволяет вам зарабатывать (или нет) на цене этого металла без надобности держать его у себя.
Зачем вообще нужны эти синтетические активы в DeFi?
1. Извлечение выгоды от изменения цены.
2. Не нужно регистрироваться на традиционных рынках и проходить верификацию.
3. Можно легко обменять один синт на другой, например, золото быстро свапнуть с японской йеной.
Как создать синт?
Механизм похож на механизм создания DAI. Вы должны внести нативный токен SNX в качестве залога. Но коэффициент обеспечения гораздо больше чем на Maker и составляет 750%, так как SNX гораздо волатильнее ETH. Для получения 100 sUSD (синт. доллар) вам нужно внести 750$ в SNX. А дальше делайте со своими sUSD что угодно - купить синты на Synthetix.Exchange или обменить их на свапалке.
Индексные синтетические активы.
Эта странная штука позволяет вам инвестировать в индекс sCEX, который коррелирует со средней стоимостью токенов крупнейших централизованных бирж (BNB, HT и т.д.), ну или в индекс sDEFI, который состоит из токенов топовых DeFi-проектов таких, как Maker, Bancor и т.д. Индексные синтетические активы можно сравнить с S&P 500.
Глава 9. Децентрализованный портфельный менеджмент
Портфельный менеджмент - штука, с которой вы очень вряд ли столкнётесь в мире крипты, по крайней мере, я - никогда, но раз в книге уделили этому целую главу, то это тема очень важная, но не для меня, поэтому лучше сами прочитай про этот ваш децентрализованный портфельный менеджмент - страница 106, link.
Очень вкратце, вы даёте свои бабки какому-то там алгоритму, который торгует за вас и получает профит - какая-то мутная тема. В качестве примера приводят платформу TokenSets. Короче, чекните сами.
Глава 8. Децентрализованные деривативы
"Дериватив – это контракт, стоимость которого производна от базового актива, такого как акции, товары, валюты, индексы, облигации или процентные ставки. Существуют различные типы деривативов, такие как фьючерсы, опционы и свопы."
Грубо говоря, это фантики, которые соответствуют цене искомого актива. Допустим, вы верите, что цена пшеницы пойдёт вверх, но возможности физически хранить у себя всё это зерно и т.д. у вас нет, поэтому вы покупаете фьючерсы на пшеницу.
На рынке DeFi широко распространены деривативы на обычные криптовалюты и не только. Этими штуками занимаются такие конторы, как Synthetix и bZx.
Synthetix
Synthetix состоит из:
1. Синтов (Synths) - синтетических активов.
2. Биржи Synthetix.Exchange.
Синты - это те самые фантики, которые соответствуют цене актива. Есть два типа синтов:
1. Нормальные синты - равны цене актива, можно сравнить с лонговой позицией.
2. Инверсные синты - отрицательно коррелируют с ценой актива, можно сравнить с шортовой позицией.
Пример - sXAU, синт на золото, который позволяет вам зарабатывать (или нет) на цене этого металла без надобности держать его у себя.
Зачем вообще нужны эти синтетические активы в DeFi?
1. Извлечение выгоды от изменения цены.
2. Не нужно регистрироваться на традиционных рынках и проходить верификацию.
3. Можно легко обменять один синт на другой, например, золото быстро свапнуть с японской йеной.
Как создать синт?
Механизм похож на механизм создания DAI. Вы должны внести нативный токен SNX в качестве залога. Но коэффициент обеспечения гораздо больше чем на Maker и составляет 750%, так как SNX гораздо волатильнее ETH. Для получения 100 sUSD (синт. доллар) вам нужно внести 750$ в SNX. А дальше делайте со своими sUSD что угодно - купить синты на Synthetix.Exchange или обменить их на свапалке.
Индексные синтетические активы.
Эта странная штука позволяет вам инвестировать в индекс sCEX, который коррелирует со средней стоимостью токенов крупнейших централизованных бирж (BNB, HT и т.д.), ну или в индекс sDEFI, который состоит из токенов топовых DeFi-проектов таких, как Maker, Bancor и т.д. Индексные синтетические активы можно сравнить с S&P 500.
Глава 9. Децентрализованный портфельный менеджмент
Портфельный менеджмент - штука, с которой вы очень вряд ли столкнётесь в мире крипты, по крайней мере, я - никогда, но раз в книге уделили этому целую главу, то это тема очень важная, но не для меня, поэтому лучше сами прочитай про этот ваш децентрализованный портфельный менеджмент - страница 106, link.
Очень вкратце, вы даёте свои бабки какому-то там алгоритму, который торгует за вас и получает профит - какая-то мутная тема. В качестве примера приводят платформу TokenSets. Короче, чекните сами.