Про DSGE-модели — и чем мы занимаемся с командой
Вот уже много лет мы с командой работаем с DSGE-моделями — динамическими стохастическими моделями общего равновесия.
Их главное преимущество связано с двумя свойствами.
1. Это модели общего равновесия.
Здесь всё влияет на всё: решения одних агентов меняют поведение других, а рынки связаны между собой. Поэтому, например, можно оценить влияние изменения налоговой ставки не только на налоговые поступления, но и на собираемость, макроэкономические базы, курс, процентные ставки, да на что угодно.
2. Это теоретические модели.
Они строятся на чётко определённых задачах макроэкономических агентов — будь то фирма, потребитель или центральный банк.
DSGE — это, по сути, симулятор экономики. В нём домохозяйства, фирмы и центральный банк принимают решения, а все рынки связаны между собой. Можно задать шок — изменение налоговой ставки или снижение ключевой ставки ЦБ — и увидеть, как он отразится на ценах, спросе, курсе, процентных ставках и других переменных.
Схема одной из нашей модели для примера выше.
Зачем это нужно на практике?
Для сценарного анализа, оценки последствий реформ, стресс-тестов и условных прогнозов. DSGE-модель помогает сравнить сценарии и увидеть цепочки последствий.
Но у этой силы есть цена
С такими моделями очень сложно работать: они тяжёлые в разработке, требуют много времени и определённых навыков. DSGE-модели негибкие и поэтому сложны для прогнозирования. Если нужен именно прогноз, то его, как правило, делают не в DSGE, а в QPM — квартальных прогнозных моделях. Это в десятки раз проще и при этом часто точнее.
Поэтому за последние год-два мы немного забросили структурные DSGE-модели и больше уделяем внимания полуструктурным, более простым инструментам. Но вот решили возобновить трек, ждите новостей!
🔗 Парочка наших интересных работ:
— Польщикова, Лазарян, Вотинов. Влияние межсекторальной структуры экономики на свойства DSGE-моделей — [ссылка]
— Польщикова, Вотинов. Связь нейтральной ставки и параметров бюджетного правила: DSGE-модель экономики России — [ссылка]
— Грибова, Лазарян, Вотинов. Анализ трансмиссионного механизма государственных инвестиций на основе DSGE-модели — [ссылка]
— Пильник и др. The Estimated DSGE Model of the Russian Economy with the Financial Sector — в печати
❓ А что вам было бы интересно узнать о моделировании? Пишите в комментариях — соберем вопросы и разберем самые частые в следующих постах.
Досчитались в ТГ | в МАКС
Вот уже много лет мы с командой работаем с DSGE-моделями — динамическими стохастическими моделями общего равновесия.
Их главное преимущество связано с двумя свойствами.
1. Это модели общего равновесия.
Здесь всё влияет на всё: решения одних агентов меняют поведение других, а рынки связаны между собой. Поэтому, например, можно оценить влияние изменения налоговой ставки не только на налоговые поступления, но и на собираемость, макроэкономические базы, курс, процентные ставки, да на что угодно.
2. Это теоретические модели.
Они строятся на чётко определённых задачах макроэкономических агентов — будь то фирма, потребитель или центральный банк.
DSGE — это, по сути, симулятор экономики. В нём домохозяйства, фирмы и центральный банк принимают решения, а все рынки связаны между собой. Можно задать шок — изменение налоговой ставки или снижение ключевой ставки ЦБ — и увидеть, как он отразится на ценах, спросе, курсе, процентных ставках и других переменных.
Схема одной из нашей модели для примера выше.
Зачем это нужно на практике?
Для сценарного анализа, оценки последствий реформ, стресс-тестов и условных прогнозов. DSGE-модель помогает сравнить сценарии и увидеть цепочки последствий.
Но у этой силы есть цена
С такими моделями очень сложно работать: они тяжёлые в разработке, требуют много времени и определённых навыков. DSGE-модели негибкие и поэтому сложны для прогнозирования. Если нужен именно прогноз, то его, как правило, делают не в DSGE, а в QPM — квартальных прогнозных моделях. Это в десятки раз проще и при этом часто точнее.
Поэтому за последние год-два мы немного забросили структурные DSGE-модели и больше уделяем внимания полуструктурным, более простым инструментам. Но вот решили возобновить трек, ждите новостей!
🔗 Парочка наших интересных работ:
— Польщикова, Лазарян, Вотинов. Влияние межсекторальной структуры экономики на свойства DSGE-моделей — [ссылка]
— Польщикова, Вотинов. Связь нейтральной ставки и параметров бюджетного правила: DSGE-модель экономики России — [ссылка]
— Грибова, Лазарян, Вотинов. Анализ трансмиссионного механизма государственных инвестиций на основе DSGE-модели — [ссылка]
— Пильник и др. The Estimated DSGE Model of the Russian Economy with the Financial Sector — в печати
❓ А что вам было бы интересно узнать о моделировании? Пишите в комментариях — соберем вопросы и разберем самые частые в следующих постах.
Досчитались в ТГ | в МАКС