Wealth iQ

Британский банк HSBC впервые ввел должность руководителя по работе с семейными офисами

Британский HSBC Private Bank (активы группы превышают $3,4 трлн) объявил о двух кадровых изменениях. Особое внимание привлекает новая позиция Global Head of Family Offices, которую занял Ханнес Хофманн, руководивший до перехода в HSBC подразделениями крупного капитала в Citi Private Bank и J.P. Morgan больше 25 лет

Кажется, это назначение показательно для рынка. Семейные офисы перестают быть форматом для узкого круга владельцев капитала, поэтому классическим private-банкам приходится адаптироваться и учиться взаимодействовать с ними как с самостоятельными структурами, выстраивая сервис вокруг долгосрочных задач семьи и защиты активов.

Пока мы писали этот пост, из HSBC пришла еще одна новость — банк планирует существенно сократить штат британского подразделения по управлению благосостоянием, заменяя людей искусственным интеллектом. Потерять работу могут до половины менеджеров и около 70% финансовых консультантов. И это еще одна большая тема в индустрии сегодня. Об ИИ в private banking мы тоже скоро подробно расскажем.

#новости #Family_Office
🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты

🇨🇾 Почему о покупке недвижимости под ПМЖ Кипра стоит задуматься до конца года?

💬 Анжелика Толмачева, директор по альтернативным инвестициям Wealth iQ

Кипр остается одним из самых привлекательных европейских направлений для релокации капитала и оформления постоянного места жительства. Главное преимущество для состоятельных семей — бессрочное ПМЖ при покупке первичных объектов от 300 тыс. евро. При этом важно понимать, что право на проживание — бессрочное, однако сама карта действует десять лет, после чего ее необходимо будет заменить.

Статус оформляется на всю семью (обоих супругов и их детей), действует бессрочно, а для его сохранения достаточно приезжать на остров один раз в два года. Для несовершеннолетних детей карта будет действовать до достижения ими 18 лет.

Окно наиболее выгодных условий постепенно закрывается: до конца 2026 года ставку НДС на первое жилье до 200 кв. м можно снизить с 19% до 5% независимо от чека покупки, а с 2027 года правила ужесточаются (при стоимости объекта свыше 475 тыс. евро льгота сгорает, и 19% начисляются на всю сумму сделки).

Кроме того, заместитель министра миграции Кипра сообщил, что страна рассматривает изменения в программе ПМЖ, что может поддержать спрос на местную недвижимость.

Собрали ключевые цифры и тренды, которые определяют динамику кипрского рынка недвижимости.
▪Макропоказатели. Рост ВВП Кипра прогнозируется на уровне 2,8% в год — один из лучших показателей в еврозоне при инфляции около 1,3%. Приток зарубежных IT- и финтех-компаний обеспечивает постоянный спрос на жилые и офисные помещения.
▪Инвестиционный климат. На Кипре нет ежегодного налога на недвижимость, а сделки структурируются в рамках английского права. Кроме того, сохраняются льготные условия по налогу на доход от аренды.
▪Доходность сегментов. Арендные ставки уверенно обгоняют инфляцию и являются одними из самых высоких в Европе.

Если вы рассматриваете оформление европейского ПМЖ через недвижимость или хотите успеть зафиксировать льготный НДС до конца 2026 года, обратитесь к нам напрямую: @wealth_iq_direct.

#недвижимость #ВНЖ #Кипр
🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты

📖 Диджитал-журнал Wealth iQ с лучшими материалами сентября

Встречаем осень традиционным диджитал-журналом, в котором собрали ключевую аналитику и экспертные разборы минувшего месяца. В этом формате легко вернуться к важным материалам, которые могли потеряться в ежедневном потоке информации.
В сентябрьском выпуске:
🔘Налоги: первое чтение налоговых поправок — 2027 глазами владельцев частного капитала. Разбираем прогрессивную шкалу 13–22% для дивидендов и вкладов, рост ставки для личных фондов до 22% и новые правила для КИК и ЗПИФ.
🔘Капитал и наследование: исследование Wealth iQ о рынке личных фондов в России (861 фонд, 1,6 трлн рублей) и колонка Евгении Тюриковой о том, почему 80% семейных капиталов не доходят до внуков.
🔘Резидентство: почему о ВНЖ Греции стоит подумать до повышения налога на покупку недвижимости с 3% до 15% и как получить ВНЖ Словении, не выезжая из России.
🔘Инвестиции и инфраструктура: 7 вопросов для самопроверки портфеля, какие документы нужны владельцу иностранного счета и что значит для инвесторов решение бельгийского суда о разблокировке активов.
🔘Лайфстайл: Евгения Тюрикова в журнале «Соловей» рассказывает о детской финансовой грамотности, а наша коллега показывает Словению.

Файл с журналом ⬇

🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты

Как изменился рынок личных фондов в цифрах: исследование Wealth iQ

Несмотря на молодость института личных фондов (первые появились в 2022 году), всего за три года этот инструмент стал частью стандартного набора решений для защиты и передачи крупного капитала. На основе открытых данных ГИР БО и ЕГРЮЛ мы проанализировали динамику рынка.
▪Шестикратный рост: за два года число фондов увеличилось со 137 до 861, а их совокупные активы достигли 1,61 трлн рублей.
▪Размер активов: каждый пятый фонд с поданной отчетностью превышает 1 млрд рублей. На минимальном пороге в 100 млн рублей держатся лишь 22% структур.
▪Что внутри: основу активов в 36% фондов составляют ценные бумаги, на втором месте с долей 24% — недвижимость и основные средства.

Показательная деталь: 41% исследованных фондов пополняются новыми средствами. Владельцы продолжают пополнять фонды и после их создания, регулярно переводя новые активы на баланс.

Полную версию исследования с инфографикой читайте в нашем посте.

#структурирование
🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты

🇷🇺 Сентябрь на российском рынке: рост акций на геополитических ожиданиях, давление на ОФЗ и укрепление рубля

💬 Александр Алексеевский, инвестиционный аналитик Wealth iQ, CFA

🔘Акции
По итогам сентября индекс Мосбиржи полной доходности (то есть с учетом дивидендов) вырос (+4,4%). В начале месяца советники президента США Дональда Трампа Стивен Уиткофф и Джаред Кушнер посетили Россию. Это способствовало росту ожиданий участников рынка относительно возможного прогресса в переговорах между Россией, США и Украиной. Кроме того, в сентябре сохранялись высокие цены на нефть, что позитивно сказалось на динамике акций нефтегазовых компаний, доля которых в индексе Мосбиржи превышает 40%.

🔘Облигации
Индекс ОФЗ RGBI полной доходности (с учетом купонных выплат) в сентябре показал снижение (-1,1%). Несмотря на некоторый позитив в части геополитики, Банк России на сентябрьском заседании сохранил ключевую ставку на уровне 14%, что оказало давление на долговой рынок. Участники рынка негативно восприняли готовность Минфина размещать ОФЗ с фиксированным купоном по текущим высоким доходностям, которые значительно выросли с начала лета. Кроме того, обновленные параметры федерального бюджета предполагают его дефицит более чем 5 трлн рублей ежегодно в 2027-2029 годах, что подразумевает крупные заимствования через выпуск ОФЗ.

🔘Рубль
В сентябре рубль показал укрепление: курс валютной пары CNY/RUB снизился (-3%) до 12,4 рубля (USD/RUB — до 83 рублей). Подобная динамика наблюдалась на фоне сохранения высоких цен на нефть, что могло способствовать росту предложения валюты на внутреннем рынке со стороны нефтеэкспортеров.

#аналитика
🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты

🌍 Сентябрь на глобальных рынках: повышение ставки ФРС, отскок IT-сектора, коррекция в золоте

💬 Кирилл Комаров, директор по аналитике Wealth iQ, CFA

📉 Макроэкономика
На заседании 16 сентября ФРС США впервые с 2023 года повысила ставку на 25 б. п., до 3,75-4% годовых, решение было принято единогласно. Более того, 16 из 18 членов комитета ждут еще как минимум одного повышения до конца года. ЕЦБ 10 сентября тоже поднял ставку (депозитная теперь составляет 2,5%). Банк Японии довел свою до 1,25%, Банк Англии оставил на уровне 3,75%.

Доллар вернул все, что потерял в июле и августе: DXY прибавил 2% и достиг 101,4 пункта, почти весь рост пришелся на время после заседания Федрезерва. Евро подешевел на 2,4%, фунт — на 2,3%. Иена укрепилась на 1,5% после повышения ставки Банком Японии, юань — на 0,3%. Доллар поддержали жесткая риторика ФРС и рост доходностей трежерис.

↗ Акции
Технологии, которые месяцем ранее переживали распродажу, снова потянули рынок вверх: Nasdaq 100 (+3,2%), Mag7 (+4,3%). Всему остальному рынку досталось: акции стоимости снизились на 3,1% против прибавки 2% акциями роста, малые компании потеряли 5,2%. В плюсе из секторов S&P 500 остались только технологии.

S&P 500 потерял 0,5% (7652 пункта), а после заседания ФРС опускался и до 7552. Европа на данный момент слабее США: STOXX 600 потерял 2,5%, DAX — 4%, FTSE 100 — 2,0%. Nikkei прибавил 0,7%. Широкий индекс развивающихся рынков MSCI EM почти не изменился (-0,3%): Тайвань вырос на 3,9%, Бразилия — на 3,4%, Корея — на 0,3%, при этом вниз индекс тянули Китай (MSCI China, -4,6%), Гонконг (-3,7%) и Индия (-6,1%).

🏛 Облигации
Рынок облигаций США пережил еще один тяжелый месяц: широкий индекс потерял 2,6%, длинные казначейские бумаги (20+ лет) просели на 5,4%. Доходность десятилетних трежерис выросла с 4,75% до 5,29%. Даже бумаги на один-три года ушли в минус (-0,5%), и только денежный рынок принес 0,3%.

Похожая картина в Европе и на развивающихся рынках: гособлигации еврозоны -2,2%, долларовые облигации EM -3,7%, облигации EM в локальных валютах -2,6% на фоне сильного доллара. Высокодоходный сегмент (-2,7%) снова устойчивее бумаг инвестиционного рейтинга. Дело в ставках, а не в кредитном риске: эти бумаги потеряли 3,4%, ровно столько же, сколько казначейские с дюрацией семь-десять лет.

🛢 Альтернативные активы
Нефть Brent подорожала на 14,4%, WTI — на 5,4%: переговоры по Ормузскому проливу результата не дали, Дональд Трамп 28 сентября отверг иранский план его открытия. Европейский газ вырос на 3,7%.

Золото потеряло 6,6%, опустившись до 4190 долларов за унцию, серебро — 9,2%, платина — 4,8%, палладий — 11,9%. Давили рост реальных доходностей и крепкий доллар. Спокойнее держались промышленные металлы — медь (-0,5%), алюминий (-2,7%), никель (около -6%).

Пшеница подешевела на 10,7%, кукуруза — на 2,8% после августовского рывка. Риски плохого урожая остаются актуальными.

Не содержит индивидуальных инвестиционных рекомендаций.

#аналитика
🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты

🔄🔄 Проверка зарубежных счетов и выплаты по ADR: что вы могли пропустить на этой неделе

💼 Инвестиционное консультирование
Нашим клиентам начали поступать дивиденды по программе ADR. Старший финансовый советник Wealth iQ Антон Джуган, CFA, на примере выплат от «Лукойла» рассказал, как инвесторы с бумагами в зарубежных банках могут получить деньги за 10 дней. Читать.

🌍 ВНЖ и гражданство
Еще раз рассказали про программу «Цифровой кочевник» в Словении. Руководитель по миграционным услугам Wealth iQ Татьяна Спаревич выделила ключевые преимущества этого направления (например, карту ВНЖ можно получить прямо в Москве). Читать.

📉 Налоги
Подход налоговой к зарубежным счетам изменился: формально уведомить об открытии и сдать отчет о движении средств уже недостаточно. Руководитель по работе с ключевыми клиентами и партнерами Wealth iQ Ирина Кропивка в колонке для «РБК Компании» перечислила обязательный пакет документов, который должен быть под рукой у владельца иностранных активов. Читать.

Минфин намерен включить процентные доходы и дивиденды в пятиступенчатую шкалу НДФЛ со ставками до 22%. Оценили, как в новых условиях брокеры будут администрировать налог при наличии счетов на нескольких площадках. Читать.

↗ Аналитика
Директор по аналитике Wealth iQ Кирилл Комаров в прямом эфире РБК разобрал главные триггеры недели: риск дефолта «Самолета», отмену аукционов ОФЗ и перспективы замещающих облигаций. Смотреть.

#КартинаЦеликом
🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты

Не могли не поделиться комментарием и фотографиями от нашей коллеги, живущей в Словении: «Карточка ВНЖ Словении может стать прекрасным поводом посмотреть эту живописную страну!»

#ВНЖ #Словения
🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты

🇸🇮 Как можно получить ВНЖ в ЕС, не покидая РФ

💬 Татьяна Спаревич, руководитель по миграционным услугам Wealth iQ

Один из главных барьеров при оформлении европейского резидентства — необходимость лично ехать в страну еще до получения статуса. В случае со Словенией поездка в страну не требуется. У страны есть программа получения ВНЖ «Цифровой кочевник», которая позволяет подать документы прямо в консульстве Словении в Москве и получить карту ВНЖ там же.

Какие плюсы:
🔘Конечно же, сам шенген. Свободное передвижение по всем странам Шенгенской зоны без виз и очередей.
🔘Скорость. Карту ВНЖ можно получить через два-три месяца после подачи без предварительных поездок и бюрократических проволочек.
🔘Минимум усилий. Мы поможем подготовить документы.
🔘Никаких поездок. Всю процедуру — от подачи документов до получения карты — можно пройти, не покидая Россию.

Мы сопровождаем на всех этапах.

Дальше — продление и ПМЖ
После окончания срока действия карты ВНЖ на 1 год возможно продление через открытие ИП — сразу на 2 года. Далее ВНЖ продлевается еще на 2 года, а через 5 лет можно получить ПМЖ.

Если тема европейского ВНЖ для вас актуальна, обратитесь к своему финансовому советнику или напишите нам напрямую: @wealth_iq_direct.

#недвижимость #ВНЖ #Словения
🏦 Telegram | MAX | Сайт | Контакты